来源 ： 雪球App ， 作者 ： 李秉贵 ， （ ?about/compose_2026070209251468_739152.html ）

没有到10分钟倏地涨停！A股两年夜板块，批量封板！

本轮跌价的焦点启动力来人人AI算力要求带来的构造性要求抬升。此中，AI用Low-Dk特大米电子布要求估计同比增加60%，供需缺口高出20%。

本年以还，墟市上罕用规格的电子布已告竣年内乱第五轮提价，均价到达7.4元/米，较2025年第三季度的低点涨幅高达100%。

百川盈孚估计，2026年整年，稀土冶炼目标同比增幅将没有高出10%，卑劣分别企业下半年仍旧具有阶段性停产危险。板块内乱全部个股高涨，南玻Ａ收盘仅约7分钟笔直涨停，山东玻纤亦倏地涨停，本年以还年夜涨逾228%，中材科技、国外复材等涨停或涨超10%。

别的，百川盈孚还指出，以后全家当链保持低库存运转格式，末端运用企业、磁钢出产企业库存均处于低位。

招商证券猜测，特大米电子布（Low-Dk低介电、Low-CTE低热收缩）要求倏地增加。

电子布求过于供

玻璃玻纤早间年夜幅高户口高走，板块指数一度阁阁量飙升逾9%，创汗青新高。此中行业头部企业依附长协订单支持，库存仅保持肥到1月盘活程度；中小企缺少长协保证，库存范围更是低于年头低位，家当链补库要求后劲足够。

中信建投以为，长周期顾念，华夏对于稀土全家当链的管控，相信将减少海内稀土自立可控家当链建成的难度，时光周期也将延伸，临时加强华夏稀土的壁垒劣势，利好稀土价钱核心上移。中科三环、厦门钨业收盘后均约9分钟直线涨停，三祥新材则于邻近午间开盘强势封板，近20个生意业务日7度涨停，累计涨幅近100%，宁波韵升、有研新材、盛跟资本等也纷纭直线涨停。

责编：陈丽湘

考订 ：祝甜婷

。产能增加最快的是PCB，其次是覆铜板，最慢的是电子布，但订价才能正好差异，越往上游，跌价弹性越年夜，整条家当链中电子布枢纽产能瓶颈最深，订价权最强。

稀土永磁走强

稀土永磁观点股迩来反复走强，本日板块指数再度阁阁量年夜涨近3%，日K线上陆续6日收阳。

花旗表现，AI办事器对于PCB的要求正从数目增加转为资料降级，真确束缚提供的枢纽已没有再是PCB厂自己，而是上游覆铜板及更上游的电子布。

音讯面上，《中华群众共跟国矿产资本法实行章程》于6月15日郑重执行，稀土、钨、锂、钴、镓、锗等36大米症结矿产被郑重参与国度级策略性矿产资本目次，进一步加强了对于策略性矿产资本的管控预料。

盘面上，玻璃玻纤、MLCC观点、稀土永磁、电网设置装备摆设等板块涨幅居前，煤炭、赋闲食物、航运口岸、房地产等板块跌幅居前。本日早盘，A股小幅震动上扬，创业板指打破4100点，上证指数也一度涉及4100点，深证成指、科创综指均稳步走强，墟市成交连结安稳。

中信证券表现，2026年电子布跌价将是小年，岂论是守旧布仍是特大米布，出产老本绝对不乱，跌价将年夜部门转嫁为利润，从而动员龙头公司事迹预料连续上修。当作行业目标常态化严控的首年，2026年，原矿出产握别2025年集约式倒退形式，行业标准化出产落地，估计整年原矿供给量同比回落5%—10%阁下。

Wind及时监测数据呈现，停止午间开盘，稀土永磁板块失掉逾90亿元主力资本净流入，此中厦门钨业失掉逾19亿元净流入，盛跟资本失掉逾16亿元净流入，有研新材、华夏稀土等也失掉超8亿元净流入